No debes cargarla como rom, sino editar el config dentro del directorio machines, (bluemsx/machines/msx2 - sony hb-f9s)
con los archivos del firmware original.
Una vez hecho carga el hbf9s dentro de la pestaña emulación.
PD: yo tb tengo un f9s aunque tengo pensado venderlo junto con los juegos por no poder darles uso.