Para entrar en el Recovery, apaga entera la PSP, cuando este apagada, pulsa el boton R y enciendelá, (manten pulsado todo el rato el botón ``R´´ hasta que te salga la pantalla en negro y te ponga Configuration, Plugins....
Edito: para entrar al Menu Recovery, debemos pulsar SELECT estando en el menu principal, y dar a X sobre la opcion: RECOVERY MENU. Para salir, pulsa SELECT.