A ver, aclaremos conceptos.
1- Las conexiones DVI de las gráficas son TODAS de salida.
2- Hay 3 tipos de DVI:
DVI-A, DVI-D, DVI-I.
El tipo A es Analógico, el tipo D es digital y el tipo I es analógico y digital. Las gráficas llevan salidas DVI-I, por eso se pueden conectar por VGA mediante un adaptador.
3- HDMI es digital, por lo que NUNCA se podrá pasar a VGA con un adaptador, se necesitaría algún tipo de conversor (que no creo que encuentres en ningúna parte y, de hecho, dudo que existan).
4- Para conectar la PS3 por VGA, pues la solución que tú mismo propones es la correcta: Cable Componentes->VGABox->monitor.
Espero haberos ayudado...