si puedes acer upscalin, solo en configuracion dale a que sobrmuestree a la resolucion de el XBMC, y te abrira la pelicula a esa resolucion, de entrada no notaras mucha diferencia si ya has visto las peliculas a 480p porque esa es su definicion standart,pero si se nota un poco, ya que te acostumbres al sobremuestreo empesaras a ver mas diferencias, como los pixeles que en definiciones de 720p o 1080i casi ni se ven, claro depende de la pelicula
una buena peliculas para que veaz la calidad del XBMC en DVD es la de ANIMATRIX , yo tengo una tv que me da 1080i y ya casi ni uso el dvd free regin ya que el
XBMC me da mas calidad, eso si se tarda un poco en cargar y de vez en cuando tiene una que otra pausa, pero es porque esta trabajando a tope la xbox para esas resoluciones.