Lo primero es que teines que guardarlo en formato GIF, si no, no haces nada.
Si no te sale esa opción desde el IE puede ser por el bug que tiene, que cuando hay muchos archivos temporales guardados sólo te da la opción de guardar fotos en BMP. Para solucionarlo vete a Herramientas, Opciones de Internet, Borrar archivos temporales.
Otra cosa puede ser que el GIF esté bien guardado pero que lo abras con un programa que los muestre estáticos. Internet Explorer y el Visor de Imágenes que trae Windows XP te los enseñan en movimiento, si lo tienen.
Un saludo.