Extraer un dispositivo de almacenamiento sin expulsar, es una temeridad.
En Windows las unidades de disco tienden a cachearse, pero tambien la escritura suele realizarse en segundo plano.
Lo normal es que si sacas un dispositivo sin expulsar, pierdes los datos (por lo que el fichero será truncado o tendrá datos incorrectos)
Lo que puede pasar:
1) Que los datos del fichero no se guarden de forma correcta (fichero corrupto)
2) Que se acaben cruzando vinculos porque haya una inconsistencia en la tabla de archivos
3) Se pueden llegar a dañar todo un directorio o datos importantes de la particion
A veces las unidades se pueden extraer de forma segura, pero algunas aplicaciones bloquean el acceso al dispositivo y se olvidan de liberarlo (yo tengo una aplicacion llamada Unlocker que me ayuda en esos casos). En este caso, no habria problema
Sacar un dispositivo sin expulsar y asegurarse de que ningun programa está accediendo a el para escribir, es de locos